现代物流发展离不开金融服务的支持，我国经济的高速发展及政策的逐步开放，使物流金融逐渐成为我国经济发展的必要成分。银行作为金融业的重要组成部分，从物流角度支持企业，对于支持企业融资、控制银行风险以及推动经济增长都具有非常积极的意义。但与物流业的发展速度相比，目前我国金融服务体系明显滞后，由于传统银行经营体制的原因，金融业对物流业发展的需求重视不足、管理者对物流业资金监督不够、金融手段落后、不能跟上物流业发展需要。 与此同时，现阶段我国中小企业的数量已占全国企业总数的99.3%以上，其总产值和实现利税分别占全国的55.6%和46.2%，中小企业已成为拉动国民经济增长不可或缺的组成部分。然而，资金紧张、融资困难仍然是制约中小企业发展的瓶颈。“想借借不到、想贷不敢贷”正是中小企业贷款难、银行放款难的真实写照。 银行业与中小企业间的这种供需矛盾在一定程度上有所淡化。广东发展银行顺应市场需求率先推出了金融创新产品“物流银行”，在传统动产质押业务的基础上引入第三方物流公司，通过供应链企业、经销企业以及第三方物流企业与金融机构之间进行了紧密合作，实现四方共赢，为推动我国物流金融市场发展、破解中小企业融资难等问题提供了新范式。
一、“物流银行”业务的内涵 “物流银行”的全称是“物流银行质押贷款业务”，是指银行以市场畅销、价格波动幅度小、处于正常贸易流转状态而且符合要求的物流产品抵押作为授信条件，运用较强实力的物流公司的物流信息管理系统，将银行资金流和企业物流有机结合后向中小企业、客户提供融资、估算等银行服务于一体的银行综合服务业务。目前，典型的物流银行服务有代客结算模式、仓单质押模式和保兑仓模式三种。与现有的动产质押业务相比，该项业务具有如下特点： 第一，标准化。物流产品的质量和包装标准都以国家标准和协议约定的标准由物流公司验收。 第二，规范化。所有动产质押品都按统一、规范的质押程序由第三方物流公司看管，确保质押的有效性。 第三，信息化。所有的质押品看管，都借助物流公司的物流信息管理系统进行，有关业务管理人员都可通过互联网，检查质押品的情况。 第四，远程化。由于借助物流公司覆盖全国的服务网络，确保了该行在全国各地开展异地业务，并能保证资金快速汇划和物流及时运送。 第五，广泛性。该业务服务客户既可以是制造业，也可以是流通业，既可以是国有企业，也可以是民营企业和股份制企业，同时还可是大、中、小型各类企业，总之只要这些企业具有符合条件的物流产品，都可以开展此项业务。
二、我国银行业开展“物流银行”业务的意义 （一）积极开展“物流银行”业务有利于我国内资银行对外资银行的实力较量。2006年12月11日，wto关于我国银行业的保护期解除，我国对外资银行全面开放人民币业务，并将取消非审慎性措施，对外资银行实施国民待遇。外资银行全面进入我国银行市场，国内银行面临更加激烈的竞争，因此我国内资银行急需稳固国内市场。那么，在开放条件下，在对外资银行全面开放的今天，如何抓住并牢牢保持住中小企业这个大市场，已经成为了摆在我国内资银行面前的一大课题。目前，一些外资银行已经开始涉足上述业务，如花旗银行，为适应企业全球采购、全球销售的需要，通过与物流企业合作，从采购源头到产品最终销售、货款回收等整个供应链环节考虑，为企业提供购买和销售的规模效应以及与之相匹配的一揽子金融产品，以帮助企业发展。因此，积极开展“物流银行”业务，与外资银行争夺市场先机，已经成为我国内资银行业迫在眉睫的要举。 （二）“物流银行”业务能够有效解决中小企业融资难，增进银企关系。“物流银行”有效解决了中小企业融资中抵押难的问题。中小企业由于自身规模不足使得可供抵押的固定资产非常少，大大制约了其向银行的申贷能力。而“物流银行”除了能以固定资产作抵押以外，还可以拿流动资产如原材料、产成品等来抵押。只要符合质押品标准的原材料或者产成品都可作质押。这样一来，中小企业就能通过“物流银行”有效地解决其发展过程中所遇到的资金问题。 （三）“物流银行”业务可以有效降低银行信贷风险。我国四家国有银行目前只有农业银行尚未完成股份制改造，但四家国有银行都已先期完成了大规模的不良债权的剥离。笔者2006年在东方资产管理公司实习期间，接触到中国银行先期剥离的大量损失类不良贷款档案。审理档案的过程中，亲眼目睹巨大数额的国有资产流失，唯有痛心。在笔者所分析处理的中国银行损失类不良贷款档案中，除去早期的少数信用贷款，其余大部分不良贷款是由抵（质）押无法变现或担保无效所造成。
在“物流银行”模式下，所有物流产品的质量和包装标准都以国家标准和协议约定的标准为准，并按统一、规范的质押程序由物流公司验收、看管；所有质押品的监管，都借助物流公司的物流信息管理系统进行，银行可以随时登录物流公司的物流信息管理系统，检查质押品的品种、数量和价值。对于银行而言，通过全国范围内的经销商、生产商内部的调剂，有利于控制信贷风险。 此外，目前我国内资银行大都存在着大客户依赖、信贷守信额度过于集中的问题。以某上市银行为例，其最大的10家客户贷款比例接近50%，年均比率高达61.8%，大大超出央行指引标准。过分依赖大客户，授信过度集中，会带来银行信贷风险集中。此外，由于大客户物流并不活跃，导致现金流和资金流不匹配现象。然而，“物流银行”业务的开展，能够借助规范和实力强的物流企业，降低授信风险，确保资金安全。通过这一业务，有望为银行培养、发展一批优质中小企业客户群，改变银行对大客户依存度过高的现状。
（四）“物流银行”业务能够突破原有银行业务的地域限制。银行的全国资金清算网络，借助物流公司覆盖全国的服务网络，再加上物流银行业务，可以对生产企业的一个或多个品牌产品在全国各地的经销商同时给予授信支持，既可在银行分设机构当地开展业务，还可以在银行未设机构的异地开展业务，有效突破了传统动产质押只能在银行分设机构当地开展业务的限制。 目前，已有多家内资银行在开展“物流银行”业务，其开展程度呈现一定的阶梯性，但大部分尚处于摸索和探索阶段。广发银行属“物流银行”业务首创行，故其业务发展相对较成熟，其与一些大型全国性物流公司的合作范围已经不限于货物监管、仓（提）单质押、动产质押、指定付款买方信贷（保兑仓）等，同时将在物流金融领域开展合作，以促进仓储业务和金融业务有机结合。与广发银行友好合作的诺基亚、摩托罗拉等著名品牌生产企业及其旗下的数百家经销代理商都受惠于此，获得了几十亿元授信额度的支持。中远、中外运、中储等大型全国性物流企业成为广发银行良好的物流合作伙伴。
综上，“物流银行”的出现，增进了金融业与物流业的联系，使物流与资金流、商品流、信息流加速融合，有利于促进现代金融业和现代物流业共赢。通过物流企业与银行的合作，尤其是在我国银行业逐步迈向混业经营的金融背景下，“物流银行”将有着更深层次和更广泛意义的发展。“物流银行”作为我国银行业的一项金融创新和金融服务产品，必将有更为广阔的发展前景，并将助力我国物流金融市场的蓬勃发展。